提前使用了募集資金，還一本正經(jīng)向主辦券商出具絕不提前使用募集資金的承諾函，募集資金都已用完卻還沒向股轉(zhuǎn)系統(tǒng)報送股票發(fā)行材料，但這還不算完!公告中顯示，中加飛機募集資金1687.20萬元，其中682.50萬元用于支付中介機構發(fā)行服務費，中介費用居然占到總募資金額的40%，這簡直是不可想象。

　　10月27日，中加飛機機載設備維修股份有限公司(證券簡稱：中加飛機證券代碼：835042.OC)發(fā)布了一則《關于對上海中加飛機機載設備維修股份有限公司采取出具警示函自律監(jiān)管措施的決定》的公告。

　　公告中稱：因中加飛機股票發(fā)行違規(guī)，被股轉(zhuǎn)系統(tǒng)采取出具警示函的自律監(jiān)管措施。監(jiān)管函主要就是說該公司提前使用募集資金，發(fā)行過程不符合規(guī)定，很多的新三板公司都是在這點上栽跟頭，我們在后文中有詳細敘述。但比這個事情更引起投資有道記者興趣的是，該監(jiān)管函披露的信息顯示，中加飛機融資1687 萬，竟然支付了682萬的中介費用，簡單說就是每融資1元，4毛是中介成本，這不是開國際玩笑吧?

　　然而通過這封警示函，記者卻發(fā)現(xiàn)了另一個疑點。

　　公告中稱：2016年3月30日，中加飛機召開第二屆董事會第六次會議審議通過了股票發(fā)行事項，并于2016年3月31日披露相關董事會決議、股票發(fā)行方案、股東大會通知。2016年4月15日，中加飛機召開2016年第一次臨時股東大會審議通過前述股票發(fā)行事項，并于2016年4月19日披露股東大會決議公告、股票發(fā)行認購公告。在本次股票發(fā)行中，中加飛機擬以5.70元/股的價格發(fā)行296.00萬股，募集資金1687.20萬元。分別使用募集資金745.08萬元用于歸還銀行貸款及利息、使用682.50萬元用于支付中介機構發(fā)行服務費、使用約200萬元用于支付公司日常運營費用。

　　看清楚了!總募集資金1687.20萬元，其中682.50萬元給了中介結構用于支付發(fā)行服務費，中介費用占募集資金的40%，實屬罕見。

　　記者隨后咨詢了相關業(yè)內(nèi)人士，據(jù)悉新三板掛牌公司在募集資金時正常情況下應付給中介機構的發(fā)行服務費占比在3%—5%之間。而中加飛機中介費用如此之高，確實是非正常現(xiàn)象。而這其中究竟是利益輸送還是其他原因呢?

　　投資有道記者隨后以電話和發(fā)送郵件的方式聯(lián)系中加飛機的信息披露負責人，均未得到任何回應。而隨后記者又通過公開信息找到主辦券商的太平洋證券股份有限公司的董秘郵箱，向其發(fā)郵件求證該事情，至記者截稿時也未收到任何回應。

　　據(jù)中加飛機2016年半年報顯示：

　　中加飛機2016年上半年的營業(yè)收入只有601.74萬元，凈利潤為100.95萬元。682萬的中介費用對這個營收規(guī)模的中加飛機來說，那絕對是一筆巨款。但在中報里面該公司沒有明確披露該筆支付。

　　股票違規(guī)發(fā)行，被出具警示函

　　除此之外本次股票發(fā)行中，中加飛機不僅在3月30日董事會召開前就已經(jīng)接受了投資者繳款，而且中加飛機在取得股份登記函前就已經(jīng)使用了募集資金，中加飛機累計使用募集資金約1627.58萬元，且無歸還資金能力。此外，中加飛機還干了一件打自己臉的事情就是中加飛機在使用了募集資金后還向其若無其事的向其主辦券商太平洋證券股份公司出具了不提前使用募集資金的承諾函。讓人不禁想問一句：“哥們，這臉還要嗎?”

　　但是至2016年10月25日，中加飛機尚未向股轉(zhuǎn)系統(tǒng)報送上述股票發(fā)行的備案材料。

　　中加飛機2016 年1 月11 日才成為新三板掛牌公司。其主營業(yè)務包括航空機載設備研制、機載設備檢測設備研制、機載設備維修服務，廣泛覆蓋民航運輸、通用航空、軍用航空。并且公司于 2016年1月收到中國人民解放軍總裝備部頒發(fā)的《裝備承制單位注冊證書》，已進入《中國人民解放軍裝備承制單位名錄》，有效期至2020年12月。中加飛機在軍工產(chǎn)品方面的維修技術能力得到了中國人民解放軍總裝備部的認可，取得了對軍機部件進行維修的資質(zhì)。中加飛機雖然掛牌沒多久但是正處于較為熱門的軍工板塊，而此次募集資金也正是為了大力發(fā)展軍機業(yè)務。

　　據(jù)悉，公司曾預計將本次股票發(fā)行募集資金中的240萬元用于軍機業(yè)務拓展。詳情如下：

　　第一，公司預計將新增管理人員和技術人員共計5名，人均工資、社保及福利費用等約為12萬元/年，合計需投入60萬元;

　　第二，對軍機維修業(yè)務的研發(fā)所需相關原材料、半成品及儀器設備的采購，軟件著作權、專利等知識產(chǎn)權的申請等費用合計125萬元;

　　第三，對相關技術人員進行軍機維修技術的培訓，預計需支出15萬元;

　　第四，軍機業(yè)務拓展中形成的業(yè)務招待費、差旅費等銷售費用約40萬元。

　　但在實際上我們看到中加飛機在取得了募集資金之后，其大部分資金并沒有如原計劃一般用在軍機業(yè)務的拓展上，而是用于償還銀行短期借款、支付募集資金的發(fā)行服務費用。

　　而中加飛機直到9月30日才發(fā)布《確認改變募集資金用途》公告，公告中稱：

　　因公司實際經(jīng)營及發(fā)展的需要，將募集資金中的1427.58萬元用于償還銀行短期借款、支付募集資金的承銷服務費。

　　但是這畫風不對啊!這難道不是先斬后奏嘛，這可當初說好的不一樣啊。這就相當于，用完錢了你才告訴媽媽：“嘿嘿，你當初給我上補習班的錢我拿去和同學看電影了，而且已經(jīng)用完了喲。”

　　據(jù)了解，中加飛機的上述行為違反了《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)股票發(fā)行業(yè)務細則(試行)》第二十八條、《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)發(fā)行業(yè)務指南》的規(guī)定，構成股票發(fā)行違規(guī)。